los humanos no suelen ser racionales. Es una almohada difícil de tragar, pero es mejor si puede aceptar su naturaleza irracional desde el principio en la serie de finanzas conductuales. Si crees que eres completamente racional, este post te probará la naturaleza falsa de esta creencia. Los seres humanos dependen de un proceso llamado encuadre para tomar decisiones. Y afecta a la mayoría de nuestras decisiones., El enmarcado incluso afecta su decisión médica, su decisión comercial y el enmarcado de ti incluso afecta sus decisiones financieras.
aquí hay un ejemplo básico de encuadre que se relaciona con los profesionales médicos. Cuando un paciente se enfrenta a la radiación frente a una cirugía más exitosa para el cáncer de pulmón y se les dice que hay un 90% de probabilidad de supervivencia, más del 75% de los pacientes procederá con la cirugía.,
sin embargo, si se les dice que hay un 10% de probabilidad de muerte después de esta cirugía necesaria – que usted podría notar es la misma estadística dijo de manera diferente – solo el 55% proceder con la cirugía necesaria.
Este es el poder de encuadre. A pesar de que hay un 10% de probabilidad de mortalidad de cualquier manera, enmarcar altera nuestra decisión. Y el encuadre también afecta nuestras decisiones financieras.,
ejemplo clásico del efecto Framing
ser una persona con altos ingresos no garantiza el éxito financiero. De hecho, ser una fuente de ingresos altos a menudo dificulta nuestra capacidad de encontrar alegría y satisfacción con nuestras billeteras.
Hay muchos ejemplos de este efecto.
he elegido algunos ejemplos poderosos para probar el punto si el ejemplo de apertura no lo hizo. Después de discutir estos, vamos a bucear en cómo se puede utilizar esto para tomar mejores decisiones financieras.
ilusión de Muller-Lyer
Aquí hay un ejemplo clásico de encuadre visual. Has leído bien., También funciona en nuestros ojos.
¿Cuál de las siguientes imágenes tiene una línea horizontal más larga?
cuál de las líneas horizontales es el más largo?(Source:https://en.wikipedia.org/wiki/M%C3%BCller-Lyer_illusion)
si tus ojos te llevaron a creer que la línea media con flechas hacia afuera es la más larga, has sido engañado. Este es un ejemplo de encuadre visual. Es un ejemplo famoso, aunque también hay otros.,
de hecho, incluso después de demostrar esto a ti mismo poniendo ambas manos en alto e ignorando las flechas en el lado, todavía es difícil convencernos mientras miramos la imagen.
Esta es la ilusión de Muller-Lyer. Si te gustaría ver algunos otros ejemplos impresionantes de encuadre visual, aquí hay algunos ejemplos más (echa un vistazo a las diapositivas) que tienen que ver con los colores.
Framing Without Pictures
a los psicólogos Israelíes Kahneman y Tversky se les atribuye el impacto del framing en la psicología y la toma de decisiones., Su trabajo más tarde se extendió a las finanzas personales. De hecho, fue su trabajo el que llevó a Richard Thaler a crear eventualmente el campo de la economía conductual.
Aquí está el experimento clásico que plantearon a sus participantes de la encuesta, que se llamó «el problema de la enfermedad asiática».
Se les dijo a las personas que debían elegir entre dos métodos de tratamiento diferentes (Tratamiento A y tratamiento B) para 600 personas que habían contraído una enfermedad asiática mortal.,
primero, se les dijo lo siguiente sobre el tratamiento a versus el tratamiento B para las 600 personas afectadas por la enfermedad:
- Tratamiento a: Salva 200 vidas
- Tratamiento B: Un 33% de probabilidad de salvar a todas las 600 personas, 66% de posibilidad de salvar a nadie.
¿cuál elegirías? Elige uno ahora antes de seguir leyendo.
si usted era como la mayoría de las otras personas, cuando el problema se enmarcó de esta manera, el 72% de las personas eligió el tratamiento A.,
luego, Kahneman y Tversky realizaron el mismo estudio, que hizo la misma pregunta, y las personas recibieron otras dos opciones de tratamiento:
- Tratamiento C: 400 personas morirán
- Tratamiento d: un 33% de probabilidad de que ninguna persona muera, 66% de probabilidad de que todos los 600 mueran.
basado en nuestro ejemplo introductorio, puede que hayas adivinado el resultado. Cuando el problema se enmarcó «negativamente», donde la muerte de las personas se convirtió en el foco, las personas eligieron el tratamiento D 68% de las veces.,
En otras palabras, cuando a las personas se les dieron las mismas opciones exactas (con los mismos resultados, dicho de manera diferente), el tratamiento a se eligió el 72% de las veces cuando se enmarcó positivamente y el tratamiento C (la misma opción) se eligió solo el 22% de las veces cuando se enmarcó negativamente.
cómo el encuadre impacta en las decisiones financieras
el encuadre está relacionado con nuestras habilidades como personas para aceptar riesgos y recompensas. Discutiremos esto más adelante en otro post DE BFS, pero el punto es tan importante aquí que no quiero dejar de mencionarlo.,
usted podría asumir que la gente preferiría ganar 5 5 por hacer lo correcto, que recibir una multa de 5 5 por no hacer la misma acción. Es el clásico argumento zanahoria contra palo.
desafortunadamente, la psicología ha demostrado repetidamente que estamos más motivados por evitar el palo (la penalización de 5 5) que por la zanahoria (la recompensa de $5). En otras palabras, naturalmente los humanos temen la pérdida mucho más de lo que anticipan la recompensa.
¿Cómo afecta esta mentalidad de palo de zanahoria a nuestro bienestar financiero?
afecta nuestra capacidad de soportar pérdidas en nuestras inversiones.,
es mucho más probable que note una caída en el mercado y realice una acción correctiva (vender sus acciones) que disfrutar de un paseo por un mercado alcista. Con la mejora de los rendimientos, es mucho menos probable que venda esas mismas acciones.
a pesar de saber que se produce una corrección del 10% (en promedio) cada 1,5 años, la gente piensa universalmente en vender sus fondos y acciones cuando el mercado cae. Incluso si se dan cuenta de que esta es una de las mayores catástrofes financieras (por ejemplo, comprar alto y vender bajo) que puede hacer con su dinero.,
nuestra naturaleza humana está empeñada en destruir nuestras vidas financieras. Tienes que saberlo. De lo contrario, no puedes luchar contra ella.
hay esperanza en el Framing
También podemos usar nuestro conocimiento de framing para voltear el script. Esa es la mitad de la batalla.
Podemos hacer esto educándonos sobre el mercado (he escrito un libro práctico sobre finanzas personales que puede ayudarlo a comenzar). La otra mitad de la batalla es usar el poder del encuadre para darle un giro positivo a las decisiones financieras inteligentes.,
por ejemplo, cuando el mercado cae, como deberíamos esperar, podemos enmarcar esto positivamente diciendo: «Oye, el mercado ha vuelto a subir continuamente. Por lo tanto, esta caída es en realidad una oportunidad para comprar mis fondos de índice a la venta! Dulce.»
puede parecer tonto, pero es poderoso. Este encuadre positivo nos animará a seguir haciendo lo correcto, que es seguir comprando cuando el mercado está abajo (en lugar de venderlo todo, lo que resultará en la ruina financiera).
Aquí hay otro ejemplo., ¿Qué pasa con el argumento pasivo versus activo de fondos mutuos que existe en las finanzas personales?
Si enmarcamos esto positivamente, diríamos que más del 90-95% de los fondos indexados superan a sus contrapartes administradas activamente en un período de inversión de quince años. Enmarcarlo de esta manera lo alentará a participar en fondos de índice pasivo, que es el movimiento correcto, por lo que el 90-95% del tiempo.
llévese a casa el efecto de encuadre
La Psicología tiene un profundo impacto en nuestras decisiones financieras, nos guste o no.,
cuando se le presente información, siempre mire tanto los marcos positivos como los negativos. Importan.
si se le presenta un marco negativo, voltee el script y vea si eso Cambia su opinión sobre el tema en cuestión.Es más probable que compre carne que es 80% magra que carne que es 20% grasa. Incluso si es la misma situación. Su trabajo es asegurarse de que está mirando a ambos lados.
ahora que sabe que existe el sesgo de encuadre, puede ver muchas de sus decisiones de manera diferente. Este sesgo afecta la atención al paciente, la política e incluso su billetera.